미국주식 2023년 3분기 실적 평가 FactSet

미국주식 2023년 3분기 실적 평가 FactSet - 2023.11.03

S&P 500의 3분기 실적 시즌이 정점을 찍는 한 주가 끝날 무렵에는 긍정적인 실적 어닝서프라이즈 수와 규모가 모두 10년 평균보다 높습니다.

그 결과, 지수는 지난주 말과 분기 말에 비해 오늘 3분기에 더 높은 수익을 보고하고 있습니다.
S&P 500은 현재 2022년 3분기 이후 처음으로 전년 대비 수익 성장을 보고하고 있습니다.

전체적으로 S&P 500 기업 중 81%가 현재까지 2023년 3분기 실제 결과를 보고했습니다.

이들 기업 중 82%가 예상보다 실제 EPS를 보고했는데, 이는 5년 평균 77%, 10년 평균 74%보다 높습니다.
82%가 해당 분기의 최종 수치라면 이는 2021년 3분기 이후 긍정적인 EPS 서프라이즈를 보고한 S&P 500 기업의 가장 높은 비율(82%)이 됩니다.
전체적으로 기업들은 추정치보다 7.1% 높은 수익을 보고하고 있는데, 이는 5년 평균 8.5%보다는 낮지만 10년 평균 6.6%보다는 높습니다.

그럼 세부적인 실적발표 현황에 대하여 알아보겠습니다.

2023년 3분기 실적 S&P500 Earnings(수익)

- 지난 주 동안 여러 부문(필수 소비재 및 정보 기술 부문을 중심으로)의 기업이 보고한 긍정적인 어닝 서프라이즈는 헬스케어 부문의 기업이 보고한 부정적인 어닝 서프라이즈로 부분적으로 상쇄되었으나 전체 수익이 증가했습니다.

- 수익 실적상회 업종 순위 -

① 커뮤니케이션 서비스 94% 실적 상회

② 기술 94% 실적 상회

③ 산업재 89% 실적 상회

④ 필수소비재 85% 실적 상회

▶ 9월 30일 이후 금융, 임의 소비재, 정보 기술 및 통신 서비스 부문 기업이 보고한 긍정적인 어닝 서프라이즈는 EPS 추정치 하향 조정과 헬스케어 부문 기업의 부정적인 어닝 서프라이즈로 부분적으로 상쇄되었습니다. 이 기간 동안 지수 수익이 증가합니다.

▶ 11개 부문 중 8개 부문이 통신 서비스, 임의소비재, 금융 부문을 중심으로 전년 대비 수익 성장을 보고하고 있습니다. 반면, 에너지, 헬스케어, 소재 등 3개 부문에서는 전년 대비 수익 감소를 보고했습니다.

▶ 수익 측면에서 S&P 500 기업 중 62%가 실제 수익을 추정치보다 높게 보고했는데, 이는 5년 평균 68%보다 낮고 10년 평균 64%보다 낮습니다. 전체적으로 기업들은 추정치보다 0.7% 높은 수익을 보고하고 있는데, 이는 5년 평균 2.0%보다 낮고 10년 평균 1.3%보다 낮습니다.

- 전년대비 수익 성장률 -

- 수익 성장률(전년대비) -

① 커뮤니케이션 서비스 42.2%

② 임의소비재 40.9%

③ 금융 18.1%

④ 기술 10.9%

▶ 지수는 지난주 말과 분기 말에 비해 오늘 3분기에 더 높은 수익을 보고하고 있습니다. 3분기 혼합(보고한 기업의 실제 결과와 아직 보고하지 않은 기업의 예상 결과를 합친) 수익 성장률은 지난주 2.6%의 수익 성장률과 다음과 같은 하락률을 기록한 것과 비교하여 현재 3.7%입니다.

- 향후 4분기 월가 예상 -

▶ 향후 월가 분석가들은 2023년 4분기에 전년 동기 대비 수익 성장이 3.9%로 예상했는데, 이는 9월 30일 추정치 8.1%보다 낮은 수준입니다.

▶ 2023년 분석가들은 전년 동기 대비 수익 성장을 0.6%로 예상합니다. 이는 9월 30일 추정치 0.8%보다 낮은 수치입니다.

▶ 12개월 Forward(선행) PER은 17.8로 5년 평균(18.7)보다는 낮지만 10년 평균(17.5)보다는 높고 이는 3분기 말(9월 30일)에 기록된 Forward PER 17.8배와 같습니다.